看似不可能完成的任务，但是本次交易在融资方式上采取了包括引入外部财务投资者、引入国际金融机构借款及过桥资金、目标公司股权质押等多种方式融资，同时，纳入上市公司的过程分两个阶段进行，最终通过上市公司在资本市场募集资金使文菲尔德顺利完成对泰利森100%股权的收购，最终实现天齐锂业控股泰利森的目标。

　　就不同方式的融资安排，中伦律所成都、上海、香港的律师从融资方案设计、境内外审批、信息披露等方面提供了强有力地支持，保证了天齐集团和天齐锂业融资过程的合法性；纳入上市公司过程中，采取分阶段实施以便为控股股东尽可能地筹集收购资金的方案也由上市公司律师确保在不违反上市公司相关监管法规的前提下进行。

　　银行项目贷款成为强有力后盾

　　银行的资金参与上市公司并购重组是近几年跨境并购的趋势。基于监管原因和较高的资金成本，银行资金较于券商的并购基金成本更低，金额更大，可以快速参与到上市公司并购重组的交易中。

　　尤其是目前上市公司的跨境并购中，银行的作用更为明显。例如，本项目的总交易价格约45%都由境内外的银行提供，包括瑞士银行、工商银行(601398,股吧)、国家开发银行等知名机构，这是一般规模较小的并购基金和产业投资基金无法比拟的。

　　多国法律和多方协调

　　在本项目中，泰利森系在加拿大上市的澳大利亚公司，其同时还通过加拿大子公司持有在智利的资产，收购方为境内公司，并将通过中国香港、英国公司实施收购，天齐集团聘请了财务顾问红桥广盛、普华永道，澳洲法律顾问Allens、加拿大、智利律师、年利达以及中伦香港、成都、上海等地的律师。

　　因此，我们在提供服务的过程中，不仅要注意区分不同的国家对于相同或相似的法律事实或问题的认定及处理区别，还要协调各个国家律师的工作，甚至各个律所的工作时间以及诸如办理签证等相关细节，以免对项目关键时间节点的推进造成影响。

　　交易文件谈判和政府部门审批

　　就本项目，律师为交易涉及的主要文件，包括股权转让合同、债权人间协议、融资协议（包括借款、担保等）的起草者。

　　在明确了收购方的意图后，根据尽职调查得出的结论，律师将风险在股权转让合同中进行相应安排，同时，律师会协助收购方或者代表收购方同出让方谈判，内容包括谈判后的股权交割、价款支付、担保安排，以及谈判后需要处理的法律问题。

　　此外，除境外并购国内必须的发改委、商务、外管的监管审批外，大型的并购交易还涉及较多国家的反垄断审查、国家安全审查等程序，上市公司的并购也涉及中国证监会、深交所的监管。比如，中国证监会在天齐锂业非公开发行的反馈意见中，关注了诸多关于泰利森在澳大利亚、智利的矿业权的取得、股权的交割等问题。

　　【作者简介】樊斌，中伦律师事务所合伙人，专业领域为资本市场/证券、房地产、争议解决。现任中华全国律师协会理事、四川省律师协会副会长，2012年至2014年连续被“钱伯斯亚太”评为商事法律服务领域（中国中西部地区）第一级别领先律师。代表业绩包括完成了企业上市、资产重组、投资融资等重大专项法律事务50余件，其中包括为“新希望”、“四川长虹”、“聚友网络”、“中川国际”、“珠峰摩托”、“东方电机”、“宝硕股份”、“科伦药业”、“峨眉山”、“天齐锂业”等10多家上市公司的证券及票据发行、上市公司收购、重大资产重组、股权分置改革提供专项服务。